В сравнении с фондовым рынком у Форекса есть одна существенная проблема – агрегация торговых объемов. Использовать их было бы логично – чем больше торговые объемы, тем больше ликвидность (при условии, что речь идет о количестве трейдеров, а не об одном трейдере с капиталом 20% и более рынка). И рост торговых объемов в теории может означать последующий рост цены. Аналитические инструменты для анализа объемов выделены в отдельную группу — VSA, но работают они только на фондовом рынке. Проблема в том, что фондовая биржа может предоставлять данные об объемах. Форекс – внебиржевой рынок и объемы здесь тиковые. Иными словами, в Форексе учитывается количество участников рынка, а не их реальные объемы. Но даже их можно использовать для прогнозирования. Один из таких инструментов – индикатор On Balance Volume.

On Balance Volume – суть, настройки, сигналы

On Balance Volume – один нескольких базовых индикаторов торговых платформ МТ4 и МТ5. Он представляет собой линию, располагающуюся под ценовым графиком, не имеющую фиксированного диапазона движения.

Что нужно знать об индикаторе On Balance Volume:

• Суть. Логика индикатора предполагает, что рост объемов автоматически тянет за собой рост цен. На рынок вследствие фундаментального фактора заходят трейдеры (или происходит увеличение числа позиций). Соответственно баланс сил нарушается и появляется перевес в сторону покупателей или продавцов. Цена начинает изменяться, в рынок входят новые трейдеры, выжидавшие появление тренда. Вариант того, что на рынок зайдет одновременно одинаковое количество и продавцов, и покупателей, исключается – это было бы нелогично.
• Формула расчета. Специфика индикатора позволяет определять преимущество той или иной стороны. Любое его движение вверх или вниз означает рост объемов, вверх – лидируют покупатели, вниз – продавцы. Если объемы не меняются, индикатор движется горизонтально. Формула простая: если цена закрытия текущей свечи больше цены закрытия предыдущей свечи, к предыдущим значениям OVB. Меньше – вычитаются. Равны – остаются такими же.
• Настройки. Их нет. Это и хорошо, и плохо. С одной стороны, не нужно тратить время на подбор параметров. С другой, его не настроить. Единственные изменяемые параметры – тип цены (по умолчанию закрытие). И фиксация уровней для визуальной оценки коридора движения индикатора.
• Область применения. На длинных интервалах. Лучше дневных и более. Так как индикатор «не видит» реальных объемов, он принимает заявку на 5 USD и 5000 USD одинаковыми. На длинных интервалах доля нескольких крупных заявок «размывается» в их общем количестве.

Индикатор является дополнительным – он сочетается с трендовыми аналогами и паттернами. Но желательно его также дополнять и осцилляторами.

Основные сигналы On Balance Volume:

• Дивергенция. Расхождение между направлением движения индикатора и цены. Один из самых сильных сигналов, который определяет смену направления тренда. On Balance Volume – опережающий индикатор, потому расхождение означает, что цена скоро уйдет за индикатором.

• Пробой уровня. При уменьшении масштабирования можно визуально определить приблизительный диапазон движения индикатора. Его пробой вверх или вниз будет означать подтверждение сильного движения. Они могут быть небольшими, но если брать дневной интервал, то даже 3-4 свечи движения принесут неплохую прибыль. Как вариант, можно работать на развороте – индикатор все равно возвращается в диапазон.

• Резкое движение. Если индикатор рисует резкое движение, формируя острую впадину/вершину, есть сильный тренд. При условии, что он не является дивергенцией. Входить на нем или ждать разворот – решать вам.

Вывод. On Balance Volume – индикатор, позволяющий использовать повышение торговой активности в торговой системе. Хотя он не отображает реальных объемов, он привязан к количественному изменению заявок. Они, в свою очередь, влияют на цену. Индикатор простой, понятный, с четкой интерпретацией сигналов. Но работает только на интервалах от Н4.